退休计划的目的是为你的工作年限提供资金，使你能够维持或改善退休前的生活水平。因此，您的财务/退休规划师将鼓励您在合格的退休账户中尽可能多地储蓄，并在计划允许的时间内推迟提款。

从你的退休账户中提取资金可能会对你的退休储蓄产生不利影响，但有时这样做是有意义的。下面，我们来看看从你的退休账户借款的利弊。

贷款与提款

首先，让我们区分一下。贷款不同于从退休帐户取款。当然，两者都会减少你投资组合中的资产。如果你的帐户持有10万美元，你取出4万美元，你将有6万美元的余额。

但是，提款时，您不需要退还计划中分配的金额，而贷款必须偿还给计划，以避免被视为应税事件。

多元化

多元化是退休计划的重要组成部分。退休规划师通常建议，根据个人客户的风险承受能力，使资产多样化。虽然规划是基于资产的过去和预计表现，但必须考虑风险，除非涉及到产生有保证的回报率或有保证的利息的资产。

从退休计划中借款的一个缺点是，贷款金额不再用于投资，因此可能会打乱多样化比率，直到金额回到计划中。

但是，当你接受贷款时，贷款金额将被视为计划中的一项资产，因为它将被你的本票所取代。虽然金额不会多样化，但它将获得有保障的回报率，即最优惠利率加2%的平均值。

记住，多样化伴随着风险，并且存在这样一种可能性：你的投资可能会有负回报，除非你的一些投资有一个有保证的回报率。因此，从你的帐户贷款的好处是，你会收到贷款金额的保证回报率。

双重征税

反对从退休计划中贷款的一个理由是，你偿还利息的金额将被加倍征税。这是因为贷款偿还，包括利息，将与金额已经缴税，并将缴税时，从退休帐户提取。

康涅狄格州雅芳市Milestone资产管理集团总裁迈克尔·梅兹里茨基（Michael Mezheritskiy）说：“一旦你的税后贷款还款达到401（k）计划，就变成了税前还款，当你退休并开始接受分配时，你的贷款还款将再次被征税。”因此，双重征税。”

让我们看一个例子。

假设1

• 你在税前为你的退休计划捐了10万美元。
• 这10万美元累积了1万美元的收益。
• 你从未从退休计划余额中贷款。

这11万美元从你的退休账户中提取时，将按你的所得税税率征税。因为这10万美元来自税前收入，1万美元的收入按税前计算，这11万美元只有在提取时才会征税。

假设2

• 你在税前为你的退休计划捐了10万美元。
• 10万美元的收益为8500美元。
• 你从计划中借了两万美元，你已经还清了。
• 贷款还清的利息是1500美元。

这11万美元从你的退休账户中提取时，将按你的所得税税率征税。由于这10万美元来自税前收入，而8500美元的收入是在税前基础上累积的，因此这10.85万美元只有在提取时才会被征税。

然而，偿还贷款利息所得的1500美元是用已经缴税的金额偿还的，当从你的退休账户中提取时，将再次缴税。因此，你将为这1500美元付两次税。

不还款的后果

除了一些狭义的例外情况，从你的退休账户中获得的贷款必须至少每季度偿还一次，并且必须按本金和利息的分期偿还金额偿还。 未能满足这些要求可能导致贷款被视为应税交易。 这也意味着，你将失去对该金额计提递延所得税并进行多元化投资的机会。

“I think it is always best not to borrow from a retirement plan unless it is a last resort," says Allan Katz, president of Comprehensive Wealth Management Group, LLC, in Staten Island, New York. "Even though doing so is positioned as a tax-free way to access the capital, it doesn’t always work out that way.”

如果你在贷款还清前离开雇主，你可能需要在短时间内偿还全部余额，而不是超过既定的时间表。如果您无法偿还余额，该计划可能会将其视为分配（抵消）。

因此，贷款将被视为普通收入，除非您在抵消发生之日后60天内有可用资金将该金额替换为合格退休计划的展期供款，或者您有资格将本票直接展期至另一个合格计划。 被视为分配的贷款余额不仅要缴纳所得税，还可能要缴纳10%的提前分配罚款。

为什么要从你的退休计划中贷款？

你应该从你的退休计划贷款，只有当你已经用尽你的其他融资选择，或贷款将有助于改善你的财务状况。例如，如果你的信用卡余额为2万美元，利率为15%，并且你可以每月支付400美元，那么从你的退休计划中贷款来偿还你的信用卡余额在财务上是很有意义的。

让我们比较一下这两种情况。